Hou Bin von Great Wall Securities: Entdecken Sie Investitionsmöglichkeiten in der KI-Computing-Industriekette und verstehen Sie die Auswirkungen der Nachfragekatalyse

Auf der jüngsten Wind3C-Konferenz hielt Hou Bin, Leiter des Great Wall Securities Industrial Finance Research Institute und des TMT Research Center, einen Vortrag zum Thema „KI-Rechenleistung und Satelliteninternet“

Hou Bin glaubt, dass Rechenleistung die Produktivität der Entwicklung künstlicher Intelligenz ist. Mit der rasanten Entwicklung großer Modelle für künstliche Intelligenz und der ständig steigenden Nachfrage nach Rechenleistung kam es zu einem Missverhältnis zwischen Rechenleistungsbedarf und Chipkapazitäten, was die Entwicklung der Rechenleistungsbranche für künstliche Intelligenz fördern wird. Als Kernprodukt mit dem höchsten Industrialisierungsgrad und den modernsten Technologiereserven in China wird die Nachfrage nach optischen Modulen aufgrund der kontinuierlichen Verbesserung der Rechenleistung, die durch die Entwicklung großer Modelle für künstliche Intelligenz vorangetrieben wird, schnell wachsen

Die Satelliten-Internetbranche steckt noch in den Kinderschuhen und bietet ein enormes Potenzial für die mittel- und langfristige Entwicklung in der Zukunft sowie umfassende Entwicklungsaussichten

Das Folgende sind die Kernansichten, die Hou Bin teilt:

Die Entwicklung der Rechenleistung der künstlichen Intelligenz (KI) kann in drei industrielle Pfade unterteilt werden. Der erste Weg ist die Entwicklung des Hardwarebereichs, einschließlich der Chipherstellung, des Serverbaus sowie der Forschung und Entwicklung von Hochleistungsrechengeräten. Der zweite Weg ist die Entwicklung von Algorithmen und Software, einschließlich der Anwendung und Optimierung von Technologien wie maschinellem Lernen, Deep Learning und Verarbeitung natürlicher Sprache. Der dritte Weg ist die Entwicklung von Anwendungsfeldern, einschließlich Anwendungsszenarien in Bereichen wie Smart Driving, Smart Homes und Medical Health. Diese drei Wege sind voneinander abhängig und verstärken sich gegenseitig und fördern gemeinsam die Entwicklung der KI-Rechenleistung

Wir glauben, dass die KI-Rechenleistung grob in mehrere Branchen unterteilt werden kann: Die

NVIDIA-Rechenleistungsindustriekette und die Industriekette rund um NVIDIA, wie z. B. optische Module, Server, einschließlich anderer zugehöriger unterstützender Leiterplatten, Anschlüsse usw ., sind ein wichtiger Weg der Industriekette. Der zweite Pfad, ein Zweig der Industriekette, ist das „industrielle Kettenglied im Zusammenhang mit inländischen Computerchips“. Insbesondere rund um die Industriekette Huawei Shengteng und Cambrian, einschließlich unterstützender Flüssigkeitskühlungs- und verwandter inländischer Unternehmen, die hauptsächlich diese Hersteller beliefern. Der dritte Punkt befasst sich mit den Branchenchancen im Zusammenhang mit der Vermietung von Rechenleistung, die in letzter Zeit viel Aufmerksamkeit auf dem Markt erregt haben. (Bild von: Hailuo Creative)

Der Grund, warum die NVIDIA-Rechenleistungsindustriekette die Aufmerksamkeit der Branche, einschließlich des Investitionskreises, auf sich gezogen hat, liegt meiner Meinung nach darin, dass OpenAI der Kernführer in der KI-Branche ist, insbesondere im Hinblick auf den Betrieb von großen Modellen basierte auf der ökologischen Umgebung von NVIDIA CUDA, basierend auf der Rechenleistung einer Reihe von Chips wie NVIDIA A100 und H100.

Wir glauben, dass Rechenleistung die Produktivität der KI-Entwicklung ist.

Die von großen KI-Modellen benötigte Rechenleistung basiert hauptsächlich auf dem zugrunde liegenden Rechenleistungschip. Der KI-Chip ist eine dedizierte Hardware, die zur Beschleunigung von Trainings- und Argumentationsaufgaben für künstliche Intelligenz verwendet wird. Er verfügt über einen hohen Grad an Parallelität und kann eine geringe Leistung erzielen Verbrauch und effiziente Recheneigenschaften.

Da der Bedarf an Rechenleistung großer Modelle weiter wächst, werden auch höhere Anforderungen an KI-Chips zur Datenspeicherung gestellt. Nach Schätzungen von OpenAI hat sich der weltweite Bedarf an Rechenleistung für Head-AI-Modelle seit 2012 in drei bis vier Monaten verdoppelt. Die zum Training des Kopfmodells erforderliche Rechenleistung erhöht sich jedes Jahr um das Zehnfache. Nach dem Mooreschen Gesetz hat sich die Rechenleistung von Verarbeitungschips in zwei Jahren verdoppelt, einschließlich der kontinuierlichen Weiterentwicklung von Halbleiter-Unterstützungsknoten, was zu einem Missverhältnis zwischen der steigenden Nachfrage nach Rechenleistung, die für große Modelle erforderlich ist, und der Rechenleistung von Chips führen kann Moores Gesetz.

Wir glauben, dass mit der beschleunigten Entwicklung großer KI-Modelle und der kontinuierlichen Ausweitung des Rechenleistungsbedarfs das Missverhältnis zwischen Rechenleistungsbedarf und Chipkapazitäten die Entwicklung der KI-Rechenleistungsbranche katalysieren wird.

// Welche Investitionsmöglichkeiten gibt es in der Industriekette für Rechenleistung //

Wir glauben, dass der Raum für Lokalisierungsmöglichkeiten für KI-Chips sehr groß ist. Die durchschnittliche Wachstumsrate der Branche von 2023 bis 2026 wird über 20 % liegen. Die Marktgröße inländischer KI-Chips wird im Jahr 2023 40 Milliarden überschreiten und im Jahr 2026 möglicherweise 120 Milliarden überschreiten. Derzeit sind die Branchenführer hauptsächlich europäische, amerikanische und japanische Unternehmen. Zu den drei führenden Unternehmen zählen Shengteng, Cambrian und andere.

Da wir direkt von der anhaltend rasanten Entwicklung der NVIDIA-Industriekette profitieren, ist in diesem Jahr ein wichtiger Wendepunkt im Branchentrend zu sehen, und der Wohlstand wird im nächsten Jahr weiter zunehmen

, darunter

am direktesten Ein Spiegelbild des Marktes und relativ einfacher zu verstehen ist die Lichtmodul-Industriekette. In den letzten Monaten haben wir auch gesehen, dass viele Unternehmen für optische Module ihre Leistung, ihren Geschäftsfortschritt und ihre Marktleistung deutlich verbessert haben. Aus unserer Sicht kann die Entwicklungsrichtung optischer Modulprodukte die zukunftsweisende Gestaltung der Technologie widerspiegeln. Die explosionsartige Zunahme des Datenverkehrs und die Fülle an nachgelagerten Anwendungen haben auch die Entwicklung optischer Modulprodukte hin zu kleineren Größen, höheren Geschwindigkeiten und niedrigeren Kosten vorangetrieben. Gleichzeitig wurden auch optische Module auf 800G und anschließende 1,6T-Rate-Upgrades weiterentwickelt, was zukunftsweisende Forschung und Entwicklung sowie iterative Upgrades optischer Modul-bezogener technischer Routen vorantreibt. (Bild von: Hailuo Creative)

Wir glauben, dass das optische ModulBlock als Kernprodukt mit dem höchsten Grad an Domestizierung und modernsten Technologiereserven durch die kontinuierliche Verbesserung der Rechenleistung vorangetrieben wird, die durch die Entwicklung großer KI-Modelle und deren Nachfrage vorangetrieben wird kann ein schnelles Wachstum bewirken. In dieser Richtung werden hauptsächlich neue Technologien wie CPO und LPO vorgestellt und gleichzeitig die Produkte und Chargenlieferungen der Industriekette verfolgt. Neben optischen Modulen, PCB, Flüssigkeitskühlung, Hochgeschwindigkeitsanschlüssen, einschließlich Serverherstellern, die NVIDIA-Chips zur Herstellung von KI-Servern verwenden, sind alles Möglichkeiten, von der Entwicklung der gesamten Branche zu profitieren.

Optimistisch hinsichtlich der langfristigen Entwicklung der Satelliten-Internetbranche

Generell sind wir hinsichtlich der langfristigen Entwicklung der Satelliten-Internetbranche weiterhin optimistisch. Aus der Perspektive des tatsächlichen Geschäftsimplementierungsfortschritts und der Vorteile für Endbenutzer glauben wir jedoch, dass dieser kontinuierlich verfolgt und beobachtet werden muss

Erstens glauben wir, dass Satelliteninternet und Bodenkommunikationssysteme sich ergänzen und integriert sind. Seit 2014 ist die Entwicklung des Satelliteninternets in eine Phase der Integration mit terrestrischen Kommunikationsnetzen eingetreten, die hauptsächlich von SpaceX, OneWeb und inländischen Star Network-Unternehmen angeführt wird. Dieses Positionierungs- und Bodenkommunikationssystem beinhaltet hauptsächlich eine komplementärere Zusammenarbeit und eine integrierte Entwicklung. Die neue Generation des Satelliteninternets zeichnet sich durch große Abdeckung, geringe Latenz, Breitband, niedrige Kosten usw. aus. Der Umfang der globalen Satelliten-Internetindustrie wächst stetig und es gibt noch viel Raum für Entwicklung bei der Kommerzialisierung.

Auf der regelmäßigen Pressekonferenz der Nationalen Entwicklungs- und Reformkommission 2020 wurde zum ersten Mal klar, dass Satelliteninternet in den Umfang der neuen Infrastruktur einbezogen wird. Die anschließende Gründung der Star Network Company bedeutet auch, dass die zukünftige Satelliten-Internet-Industriekette Raum für weiteres Wachstum und Wert haben wird. Aufgrund der Nachfrage nach Übertragungen haben wir auch gesehen, dass ausländische Giganten beginnen, auf dem Low-Rail-Markt zu konkurrieren, inländische Richtlinien werden häufig herausgebracht und es beginnen auch blaue Ozeane zu entstehen. Die Entwicklung des globalen Satelliteninternets im niedrigen Orbit dient hauptsächlich der Lösung des Problems kürzerer Verzögerungen und geringerer Pfadverluste. Derzeit werden mehrere inländische Satellitenkonstellationspläne für niedrige Umlaufbahnen gestartet. Der Eintritt von privatem Kapital kann auch mehr Entwicklungsmöglichkeiten für die Satelliten-Internet-Industriekette, insbesondere im Bereich der kommerziellen Luft- und Raumfahrt, bringen und auch die schnelle Entwicklung der Branche anregen.

Mittel- bis langfristig betrachtet befindet sich die Satelliten-Internetbranche noch in einem frühen Entwicklungsstadium. Wir glauben, dass diese Branche mittel- bis langfristig ein großes Wachstumspotenzial hat, einschließlich der Geschäfts- und Leistungsentwicklung vieler Unternehmen, und dass es viel Raum für Fantasie gibt

WBenutzereingaben am Finanzterminal erfassen

Inhalt, der neu geschrieben werden muss: Wind 3C Conference

Bieten Sie bequeme, professionelle, intelligente und konforme Dienste an

Eine Audio- und Videokonferenz-Roadshow-Lösung aus einer Hand bezieht sich auf eine umfassende Lösung, die darauf ausgelegt ist, umfassende Audio- und Videokonferenzdienste bereitzustellen, um den Anforderungen von Roadshow-Aktivitäten gerecht zu werden. Diese Lösung umfasst die Lieferung und Konfiguration von Konferenztechnik, die Einrichtung von Netzwerkverbindungen sowie den Bau und die Verwaltung von Konferenzplattformen. Mit dieser Lösung können Roadshow-Aktivitäten Fernteilnahme, hochauflösende Videoübertragung, Echtzeitinteraktion mit mehreren Teilnehmern und andere Funktionen realisieren und so Teilnehmern und Publikum ein komfortableres und effizienteres Roadshow-Erlebnis bieten. Gleichzeitig kann diese Lösung auch Datenanalyse- und Berichtsfunktionen bereitstellen, um Roadshow-Organisatoren dabei zu helfen, das Feedback und die Daten der Teilnehmer besser zu verstehen, um wissenschaftlichere Entscheidungen zu treffen. Kurz gesagt handelt es sich bei der Audio- und Videokonferenz-Roadshow-Lösung aus einer Hand um eine umfassende Lösung, die verschiedene Funktionen integriert und eine umfassende Unterstützung für die erfolgreiche Durchführung von Roadshow-Aktivitäten bietet

Verbessern Sie den Ruf von Finanzinstituten auf dem Markt

Zielgruppen gezielt erreichen und Geschäftswert schaffen

Das obige ist der detaillierte Inhalt vonHou Bin von Great Wall Securities: Entdecken Sie Investitionsmöglichkeiten in der KI-Computing-Industriekette und verstehen Sie die Auswirkungen der Nachfragekatalyse. Für weitere Informationen folgen Sie bitte anderen verwandten Artikeln auf der PHP chinesischen Website!